Ожидаемая волатильность. Индексы VIX.

Ожидаемая или подразумеваемая волатильность рассчитывается на основании цен на классические опционы срочного рынка. Основные участники этого рынка хеджеры (компании страхующие свои риски) и спекулянты. Например крупнейшие нефтедобывающие корпорации могут приобретать опционы PUT на нефть, в качестве страховки от падения цен на нее. Соответственно чем сильнее у хеджеров "страхи" падения цен, тем дороже они готовы платить за эту страховку. Спекулянты стремятся извлечь максимальную прибыль. Если они ожидают сильного движения цен, то растет их спрос на покупку опционов. Соответственно растут и цены на них. Если же спекулянты не ожидают сильной волатильности, то они продают опционы. Которые соответственно дешевеют. Самая крупная мировая биржа опционов и фьючерсов CBOE выпустила специальные инструменты - индексы волатильности VIX. Эти индексы отражают ожидаемую или подразумеваемую волатильность базового инструмента. Рассчитываются они на основании цен на краткосрочные опционы этого актива, расположенные на разных страйках. Эти индексы служат очень интересным опережающим индикатором на сильное движение цен базового инструмента. К ним так же можно применять классические методы технического анализа. Во многих источниках эти инструменты называют индексами "страха". Это название вполне обосновано, так как высокий уровень индекса VIX отражает рост опасений участников рынка, а низкий уровень - рост их оптимизма.

Индексы волатильности VIX он-лайн.

Волатильность VIX на индекс S&P-500 VIX на индекс S&P500

Волатильность VIX на Нефть Индекс VIX на нефть

Волатильность VIX на Золото Индекс VIX на золото

Волатильность VIX на Евро Индекс VIX на Евро

Волатильность VIX на Японскую Йену Индекс VIX на Йену

Волатильность VIX на Британский фунт Индекс VIX на Фунт

Где купить индексы волатильности?

Понятно что индексы волатильности, а точнее говоря фьючерсы на индексы волатильности торгуются на бирже CBOE. Так же очевидно, что их можно использовать не только для аналитических целей, но и как самостоятельный актив для открытия длинных или кортоких позиций в различных торговых и инвестиционных стратегиях. Следовательно возникает вопрос, где именно можно торговать фьючерсами на эти индексы. После тщательного изучения вопроса, мы пришли к выводу, что на сегодняшний день на нашем рынке представлен только один, самый популярный VIX на индекс широкого рынка США - SP-500. А купить или продать фьючерс на этот VIX индекс возможно только у одного брокера. Это форекс брокер - компания A-Markets. Минимальный шаг и размер лота этого актива у брокера составляет 40 контрактов. Если умножить его на стоимость контракта - от 10 до 100 долларов, то получаем весьма ощутимую сумму от движения в один пункт. Необходимо так же отметить, что фьючерс на индекс волатильности SP-500 имеет ежемесячную экспирацию, что создает дополнительные проблемы в долгосрочной торговле этим инструментом.

		Мы в интернете
Google+			Инвестиции в интернете Подписаться письмом	Наш видеоканал